Как правило, они ссылаются на гипотезу эффективного рынка и гипотезу случайного блуждания. Здесь я не буду углубляться в природу этих понятий, но могу сказать, что на деле они не работают и подвергаются большой критике. Особенно красиво это получилось у Майкла Пулоса — он создал индикатор технического анализа с названием “Индекс случайного блуждания”.

Каждый технарь верит, что можно распознать тренд, инвестировать или торговать в зависимости от тренда, и заработать денег при исполнении (реализации) тренда. Технический анализ применяется к различным периодам, с его помощью можно распознать как долгосрочные, так и краткосрочные тренды. Приведенная выше диаграмма показывает взгляд Швагера на тренды. Долгосрочное движение цены — вверх, но на пути также встречаются периоды активной торговли.

• Поэтому основное, на что смотрят в стохастике – это зоны перекупленности и перепроданности.
• Также приверженцы идеи неэффективности технического анализа часто аргументируют свою позицию субъективностью подхода “технарей”, интересный тейк, который мы обсудим позже.
• Каждый бар – это вертикальная линия с направленными в противоположные стороны короткими горизонтальными чертами.
• Подробнее о торговой стратегии с применением индикатора горизонтальных торговых объемов рассказывается здесь.

Подробно Про Технический Анализ

Выше, на дневном чарте акций Apple бычий тренд в первой фазе своего формирования, отмеченной на диаграмме объемов синей https://boriscooper.org/ линией, сопровождается растущей торговой активностью. После того, как тренд исчерпал свой потенциал и крупные игроки потеряли интерес к дальнейшему росту цены, индекс объема начал падать — рост скоро завершится. При этом увеличение объемов в момент разворота бычьего тренда (падение цены) подтверждает сигнал на продажу. Подробнее о торговой стратегии с применением индикатора горизонтальных торговых объемов рассказывается здесь. В техническом анализе в расчет берется только график и движение цены.

Гамильтона, Роберта Реа, Эдсона Гулда и Джона Маги, внесли свой вклад в концепции теории Доу, помогая сформировать её основу. В наши дни технический анализ превратился в сотни моделей и сигналов, разработанных за прошедшие с тех пор годы исследований. Фундаментальный анализ не является гарантией успеха, но каждый инвестор должен уметь читать финансовую отчетность и проводить качественный анализ, чтобы принимать обоснованные инвестиционные решения. Например, банки используют эти отчёты для определения параметров кредитных линий для компаний. У компании есть имущество и обязательства, поэтому стоимость акции зависит от того, сколько имущества приходится на каждую акцию за вычетом обязательств. Это позволяет создать сбалансированную позицию, которая будет более устойчивой в случае внезапного падения рынка.

Модели Тренда:

Еще одна критика технического анализа заключается в том, что история не повторяется в точности, поэтому изучение ценовых паттернов имеет сомнительное значение и может быть проигнорировано. Цены, кажется, лучше моделируются, исходя из предположения о случайном блуждании. Также, стоит заметить, что дейтрейдинг сильно влияет на психику. На самом деле, трейдеры, которые зарабатывают, существуют, но их не так много. И это действительно довольно сложная и напряженная работа, которая требует от человека постоянной концентрации внимания. Поэтому по статистике только 5% трейдеров успешно и прибыльно торгуют на рынке.

Анализ и трейдинг на основе движения цены (price action) — это торговля без использования каких-либо запаздывающих индикаторов. Упрощенно говоря, технический анализ анализирует исторические данные цены и объема в виде различных видов графиков, гистограмм, индикаторов, линий и т.п. Технический анализ – изучение торгового инструмента через его цену. Это один из двух основных аналитических подходов, применяемых трейдерами.

Cуществуют также и другие фигуры и конфигурации наборов японских свечей, например «молот», «падающая звезда», «доджи» и др. Описание различных видов индикаторов не входит в задачу этой статьи. Вы можете найти их в соответствующих статьях на этом или других сайтах. Разнообразие подходов и создает весь этот рыночный калейдоскоп методов и тут нет какого-то универсального решения, работающего везде и всегда.

К сожалению, если бы тренды были прямыми, как стрела, зарабатывать смогла бы и ваша кошка. Обычно это сочетание наивысших и низших уровней, из которых тренд и состоит. В 18 веке Хомма Мунэхиса, японский торговец рисом, разработал то, что впоследствии стало современными японскими свечами. Только представьте себе – эти свечи работают уже более 200 лет. Если ты торговец рисом на древней бирже, то тебе нужен способ спрогнозировать, когда можно поживиться, а когда рынок следует обойти стороной. И не важно, что вокруг 18 век, туалет на улице, а до изобретения телефона еще 200 лет.

Свечной график придумал мрачный японец с картинки в начале этой статьи. Свеча – это очень эффективный индикатор, что показывает выбранный период времени, за который двигалась цена. Именно на нем мы наблюдаем изменение цены и делаем наши прогнозы. Новички часто пытаются работать по графикам брокеров прямо в браузере и, тем самым, допускают большую ошибку. Ибо графики у них крайне примитивные и никакого вразумительного прогноза по ним не сделать. Зато показывает для акций, скажем, вот объемы торгов акций Apple.

Трендовая линия, которая соединяет понижающиеся вершины MACD, была сломлена. Цена на графике пробила верхнюю границу нисходящего клина. Скользящие средние сглаживают дневной трейдер цены за выбранный период, чтобы убрать резкие колебания. Их называют скользящими потому, что они двигаются вместе с ценами.

Графические трейдеры находят на графиках торговые диапазоны, определяют текущие тенденции, предсказывают прорывы и развороты. Анализ графиков — это творческий процесс, его нельзя измерить, поэтому графистов ругают за субъективность. Линейный график — это прямая линия, которая чаще всего соединяет цены закрытия финансового актива. Многие аналитики считают, что цены закрытия наиболее важные.

Это условные линии, от которых ранее цена “отскакивала”. То, как она движется, с какой скоростью и амплитудой, каков импульс ее роста или падения, какие свечи при этом формируются и так далее. В конце 19 века Чарльз Доу разработал то, что потом назвали “Теорией Доу” и что стало основой для современного технического анализа. Ральф Нельсон Эллиот, Вильям Ганн, Ричард Викофф – все эти ребята в начале 20го века создавали то, что используется до сих пор.

Высокая или возрастающая активность покупателей и продавцов на метод сперандео медвежьем или бычьем тренде — признак его силы. А снижающаяся указывает на то, что он исчерпал свой потенциал. С помощью таких уровней можно определять относительную силу тренда. Если она ниже силы уровня, которая во многом зависит от количества экстремумов в прошлом, то график в очередной раз развернется при достижении окрестности этого уровня.